הסחר החוץ ירד, חומרי הגלם צנחו, מלחמת הסחר העולמית שודרגה, וסין וארצות הברית "תופסות הזמנות" נפתחות?

לאחרונה, החל מנפט גולמי, חוזים עתידיים ועד חומרי גלם, אפילו המטענים השחורים, שהיו מטורפים כבר כמעט שלוש שנים, גם הם סיפרו לסוחרים שאנחנו מעריצים. ישנן חדשות בלתי פוסקות שהעולם החל להיכנס למלחמת מחירים. האם שוק הכימיקלים יהיה טוב השנה?

ירידה של 30%! מטען מתחת לרמה שלפני המגיפה!

מדד תעריפי ההובלה של מכולות בשנגחאי (SCFI) ירד משמעותית. נתונים הראו כי המדד האחרון ירד ב-11.73 נקודות ל-995.16, וירד רשמית מתחת לרף ה-1,000 וחזר לרמה שלפני התפרצות נגיף הקורונה בשנת 2019. תעריף ההובלה של קו הספנות מערב אמריקה וקו הספנות האירופי היה נמוך ממחיר העלות, וגם קו הספנות מזרח אמריקה מתקשה סביב מחיר העלות, עם ירידה של בין 1% ל-13%!

מהקושי בהשגת ארגז בשנת 2021 ועד לנוכחותן של ארגזים ריקים בכל מקום, התחבורה של נמלים רבים בארץ ובחו"ל ירדה בהדרגה, כשהיא מתמודדת עם לחץ של "הצטברות מכולות ריקות".

תנאים של כל נמל:

נמלי דרום סין כמו נמל נאנשה, ​​נמל שנזן יאנטיאן ונמל שנזן שקו מתמודדים כולם עם לחץ של אחסון מכולות ריקות. ביניהם, בנמל יאנטיאן יש 6-7 שכבות של אחסון מכולות ריקות, מה שעומד לשבור את כמות אחסון המכולות הריקות הגדולה ביותר בנמל מזה 29 שנים.

נמל שנגחאי, נמל נינגבו ג'ואושאן נמצא גם הוא במצב של הצטברות גבוהה של מכולות ריקות.

בנמלי לוס אנג'לס, ניו יורק ויוסטון יש רמות גבוהות של מכולות ריקות, והטרמינלים של ניו יורק ויוסטון מגדילים את השטח להצבת מכולות ריקות.

בשנת 2022, מחסור של 7 מיליון מכולות TEU, בעוד שהביקוש ירד מאז אוקטובר 2022, וקופסת האוויר ירדה. נכון לעכשיו, ההערכה היא כי ליותר מ-6 מיליון TEU יש עודף מכולות. עקב היעדר הזמנה, מספר רב של משאיות עצרו ברציף המקומי, וגם חברות הלוגיסטיקה במעלה ובמורד הזרם אומרות שהביצועים ירדו ב-20% משנה לשנה! בינואר 2023, חברת הגבייה צמצמה את הקיבולת של קו אסיה-אירופה ב-27%. מתוך סך של 690 הפלגות מתוכננות של נתיבי הסחר העיקריים של נתיבי הסחר העיקריים ברחבי האוקיינוס ​​השקט, האוקיינוס ​​האטלנטי ואסיה, והים התיכון, בשבוע השביעי (13 בפברואר, 19 בפברואר), בוטלו 82 הפלגות במשך 5 שבועות (13 במרץ עד 19 במרץ), ושיעור הביטולים היווה 12%.

בנוסף, על פי נתוני המינהל הכללי של המכס: בנובמבר 2022, היצוא של ארצי לארצות הברית צנח ב-25.4%. מאחורי הירידה החדה הזו עומדת ירידה של 40% בהזמנות ייצור מארצות הברית! הזמנות אמריקאיות חוזרות והעברת הזמנות ממדינות אחרות, עודף כושר הייצור ממשיך לגדול.

נפילה של 150,000 יואן! קירור דרוש, חומרי גלם כולם גולשים!

▶ ליתיום קרבונט:

שוק הליתיום קרבונט עלה בשנה שעברה לשיאים רבים, ואפילו המחיר עלה ל-600,000 יואן/טון. כעת הוא גם החל "לרדת". מאז דצמבר האחרון, מחיר הליתיום קרבונט החל לרדת באופן משמעותי. עד כה ירד מ-582,000 יואן/טון לכ-429,700 יואן/טון, ירידה של יותר מ-1,52,000 יואן, ירידה של 26%.

מחיר מעורב ביתי של ליתיום קרבונט 2022-11-22-2023-02-20

כיתה: כיתה תעשייתית

כמה מקורבים אמרו כי לאחר חזרתם של לקוחות במורד הזרם, התלהבות המלאי אינה גבוהה, נפח ההזמנות לא השתפר, וכתוצאה מכך סוחרים ביניים כדי למשוך כספים יכולים רק להפחית את מחיר המלאי, שוק הליתיום פחמתי יורד שוב ושוב, והלקוחות הנוכחיים במורד הזרם צורכים בעיקר מלאי.

▶ מחשב:

מחיר מעורב למחשב ביתי 2022-11-22-2023-02-20

ציון מעולה, 99.9% תוכן

מאז פסטיבל האביב, תעשיית המחשבים הביתית בבנייה וייצור עלו, אך מאז פברואר, שוק המחשבים יורד, בשבוע שעבר גם מחיר המפעל של מחשבים ביתיים ירד, נע בין 300 ל-400 יואן, הביקוש במורד הזרם לא יכול לעמוד בקצב, ואווירת השוק קודרת היא הסיבה העיקרית.

▶N-בוטנול:

מחיר ייצור N-בוטנול בשאנדונג 2022-11-22-2023-02-20 מוצרים מצוינים

ירידה בשוק ה-N-בוטנול החלה להופיע מסוף ינואר, ומחירו ירד ב-1000 יואן/טון מאז סוף דצמבר. הסיבה העיקרית לכך היא ביקוש לא מספק במורד הזרם, מלאי גבוה של היצרנים ולחץ על המכירות תחת קידום המחירים. עם זאת, גואנגהואה ג'ון סבור כי ה-N-בוטנול ממשיך להניב רווחים משמעותיים, כך שמשתמשים במורד הזרם יוכלו לפצות על הזמנות במחיר מציאה, ואם העסקה תהיה טובה יותר, עדיין צפוי תיקון במחיר.

דה-סיניפיקציה של שרשראות אספקה

יצוא סחר חוץ עומד בפני אתגרים

גם תעשיית הטקסטיל במורד הזרם סובלת. יצוא הטקסטיל והבגדים מסין צמח ב-2.6% במונחים דולריים בשנת 2022, אך הדבר נבע בעיקר מקצב הצמיחה הגבוה במחצית הראשונה של השנה, כאשר רוב ההזמנות התקבלו לפני פסטיבל האביב של 2022. לאחר מכן ירד היצוא במחצית השנייה של השנה עקב מחסור בהזמנות, וברבעון הרביעי בפרט רשם ירידות דו-ספרתיות במשך כל שלושת החודשים.

בכניסה לשנת 2023, המצב נמצא באמצע הדרך. מה שמתאים את מדיניות מניעת המגפות, את הליברליזציה של השוק המקומי, את תמיכת הממשל המקומי, ואת הזדמנויות נוספות לחברות הטקסטיל והביגוד. מה שמדאיג הוא שהסביבה הבינלאומית מורכבת והביקוש לצריכה זרה עדיין איטי. צפוי כי הזמנות הסחר הזר לא ישתפרו.

הביקוש בשוק הבינלאומי בשנת 2023 המשיך להיחלש והשפיע לרעה על היצוא של ארצי. על פי תחזית קרן המטבע הבינלאומית (IMF), קצב הצמיחה של התמ"ג האמריקאי (תמ"ג בסין) בשנת 2023 יהיה רק ​​1.4% (2.0% בשנת 2022), וקצב הצמיחה של התמ"ג בגוש האירו יהיה רק ​​0.7% (3.5% בשנת 2022. 5% בשנת 2022). שני אזורים אלה הם שווקי היצוא הגדולים ביותר עבור מוצרי הטקסטיל והביגוד שלנו.

פאן ליי, האנליסט הראשי של הפדרציה הלאומית למאקרו, אמר כי הסביבה החיצונית הלא יציבה הולכת וגוברת, וארצות הברית עדיין מקדמת את שרשרת האספקה ​​לקראת סיניזציה. זהו גם אתגר העומד בפני היצוא השנה. בנובמבר 2022, יבוא הביגוד הסיני לארה"ב ירד כמעט במחצית משנה לשנה, ירידה של 47%, ונפח היבוא ירד ב-38% משנה לשנה. מינואר עד נובמבר 2022, סין היוותה את נתח השוק של יבוא הביגוד לארה"ב מ-24.1% לפני שנה ל-22%.

דו"ח מחקר שפרסמה חברת Guosheng Securities הצביע על כך שמלאי תעשיית הביגוד האירופית והאמריקאית הנוכחית נמצאת ברמה גבוהה, וקצב התנועה של בעלי המותג שמרני. על פי נתוני לשכת מפקד האוכלוסין של משרד המסחר האמריקאי, סיטונאי הביגוד והמלאי הקמעונאי בארה"ב המשיכו לעלות ברבעון השלישי של 2021. בספטמבר 2022, מלאי הסיטונאי/מלאי הקמעונאי גדל ב-68.3% / 24.1% משנה לשנה, נתון שעלה משמעותית בתקופה המקבילה שלפני המגיפה.

שדרוג מלחמת הסחר העולמית

סין וארצות הברית "פותחות פקודות"?

הקיבולת ירדה והעלויות ירדו בחדות, וכמה חברות מקומיות כבר החלו בסבב חופשות של כמעט חצי שנה. ניתן לראות כי מצב הביקוש הנמוך והשווקים החלשים הוא ברור. בעקבות מלחמה, מחסור במשאבים ושדרוגי סחר עולמי, מדינות תופסות את השוק לאחר המגיפה כדי לחזק את כלכלת המדינה.

ביניהם, ארצות הברית גם הגדילה את ההשקעות באירופה תוך שהיא מאיצה את שיקום תעשיית הייצור במדינה. על פי נתונים רלוונטיים, ההשקעות של ארה"ב בארצות הברית במחצית הראשונה של 2022 עמדו על 73.974 מיליארד דולר, בעוד שההשקעה של ארצי בארצות הברית עמדה על 148 מיליון דולר בלבד. נתונים אלה מראים שארצות הברית רוצה לבנות שרשרת אספקה ​​אירופאית ואמריקאית, מה שמראה גם ששרשרת האספקה ​​העולמית משתנה, והסחר הסיני-אמריקאי עלול לעלות לסכסוך "סדר אחיזה".

בעתיד, עדיין יהיו תנודות גדולות בתעשייה הכימית. יש אנשים בתעשייה שאומרים שצרכים חיצוניים השפיעו על האספקה ​​הפנימית. הישרדותם של מפעלים מקומיים תעמוד בפני מבחן הישרדותי קשה ראשון לאחר המגיפה.